- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Friday, 14 January 2022 12:49
- Hits: 10087
บล.ทิสโก้ : บทวิเคราะห์ตลาดหุ้นรายวัน 14-1-2022
สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET +1.52 จุด ปิด 1680 เงินเฟ้อสหรัฐฯ ขยายตัวตามคาด
SET แกว่ง +/- สลับกันในกรอบแคบ ๆ 1675-82 ปรับขึ้น 3 วันติด ปิดระดับ 1680 สูงสุดในรอบ 2 ปีครึ่ง ขานรับเงินเฟ้อสหรัฐฯ ขยายตัว 7% แม้เป็นอัตราการขยายตัวที่สูงสุดในรอบ 40 ปี แต่เป็นไปตามที่ตลาดคาด , มีแรงซื้อหุ้นกลุ่มการเงิน (BANK, FIN) ต่างชาติซื้อสุทธิ 1.14 พันลบ. 5 วันติด แต่พลิก Long S50 Futures 8,538 สัญญา
ทิศทางตลาดวันนี้ : ย่อลง-พักฐาน ปธ.FED หลายสาขามีท่าที Hawkish
หุ้นโลกเมื่อวาน (13 ม.ค.) ปิดสวนทางกัน โดยหุ้นยุโรป +/- เล็กน้อย ขณะที่หุ้นสหรัฐฯ ดิ่งลงแรง จากแรงขายทำกำไรระยะสั้นโดยเฉพาะหุ้นเทคโนโลยีสหรัฐฯ หลังตลาดปรับขึ้น 3 วันติด ถูกกดดันจากปธ.FED หลายสาขา รวมทั้ง คุณ Lael Brainard หนึ่งในสมาชิกคณะกรรมการ FED มีท่าที Hawkish โดยระบุ FED พร้อมจะขึ้นดบ.ใน มี.ค. และจำเป็นต้องปรับนโยบายการเงินเชิงรุกมากขึ้นเพื่อสกัดเงินเฟ้อ ด้านราคาน้ำมันดิบ WTI อ่อนลงเล็กน้อย -52 เซนต์ ปิดที่ 82.12 $/bbl จากแรงขายทำกำไร กังวล FED เร่งขึ้นดบ. มอง SET มีแนวโน้มย่อตัวลง ถูกกดดันจาก 1)นโยบายการเงินสหรัฐฯ ที่อาจเข้มงวดเร็วกว่าคาด และ 2) ราคาน้ำมันที่อ่อนตัวลง แต่ด้วยดัชนีค่าเงินดอลลาร์ฯ ยังปรับตัวลงต่อเนื่อง ล่าสุดแตะระดับ 94.5 จุด ต่ำสุดใหม่ในรอบ 2 เดือน และ Bond Yield ที่อ่อนตัวลงต่อมาที่ระดับ 1.70% จากจุดสูงสุดที่ 1.8% ในช่วงก่อนหน้านี้ น่าจะหนุนเงินทุนตปท.มีทิศทางไหลเข้าอยู่ ช่วยให้การปรับตัวลงของตลาดไม่ลึก วันนี้แนะนำติดตามรองนายกฯ และรมว.คลังหารือการออกแพ็กเกจลดค่าครองชีพปชช. และการเริ่มต้นทยอยประกาศงบ Q4 ของหุ้นกลุ่มการเงินสหรัฐฯ และแบงก์ไทย แนวรับ 1675, 1670 แนวต้าน 1685, 1690 อนึ่ง คาด AQUA, EVER, GLORY, OTO, OTO-W1, SNNP, WAVE, WAVE-W2 จะติด Cash Balance เย็นนี้ / CPW, SABUY, SABUY-W1 ติด Cash Balance ถึง 14 ม.ค. / DITTO ติดถึง 17 ม.ค. (ถ้าไม่ถูกขยายเวลา)
กลยุทธ์การลงทุน : เลือกเทรดดิ้งสั้นเป็นรายตัว, พอร์ตลงทุนรอจังหวะสะสม
เมื่อวาน SET ปิดเป้าแรก 1680 สำเร็จ เล็งเป้าถัดไปขึ้นทดสอบ 1700 แต่ ณ ระดับดังกล่าว เรามองเป็นจังหวะทยอยขายล็อกกำไร, การเทรดดิ้งสั้น แนะเลือกเป็นรายตัว / พอร์ตลงทุน รอจังหวะทยอยสะสมช่วงตลาดผันผวน
- • ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Fundamental Pick BEM – มองผ่านช่วงเวลาที่แย่ที่สุดไปแล้ว คาดผลประกอบการ 4Q21F จะฟื้นตัวโดดเด่น มีกำไรสุทธิ 248 ลบ. +129% QoQ และกำไรสุทธิปี 2022F คาดอยู่ที่ 2.9 พันลบ. โต 2 เท่าจากที่มีกำไรเพียง 863 ลบ.ในปี 2021F ตามการฟื้นตัวของรถใช้ทางด่วนและผู้โดยสาร MRT ขณะที่ Omicron ส่งผลกระทบจำกัด เนื่องจากรัฐไม่ล็อกดาวน์และเร่งกระจายวัคซีนเข็มกระตุ้น, ปัจจัยกระตุ้นราคาหุ้น คือ โครงการภาครัฐที่จะเริ่มทยอยเปิดประมูลในปีนี้ เช่น โครงการรถไฟฟ้าสายสีส้ม (คาดเปิดประมูลใน 1H22) รวมไปถึงโครงการมอเตอร์เวย์ต่างๆ, แนะทยอยสะสม, เป้าพื้นฐาน 9.8 บ. / IAA Survey มองเป้า SET ปีนี้ที่ 1760 หุ้นแนะนำ คือ ADVANC, CPALL, EA, KBANK, SCB / ครึ่งปีแรกเน้น Value & Dividend หุ้นเด่น ADVANC, BDMS, DTAC, EGCO, KKP, SCB, SPALI, WHA / หุ้นที่คาดได้ประโยชน์จากแนวโน้มดบ.ขาขึ้น - BBL, SCB, TTB, BLA / หุ้นที่คาดได้ประโยชน์จากมาตรการกระตุ้นการบริโภค ชอบ AEONTS, BJC, COM7, DOHOME, GLOBAL การลงทุน ADVANC, CK, STEC, ROJNA, WHA / หุ้นปันผลหวังผล 3-4 เดือนนี้ BANK & FIN - KKP, TCAP, ASK, ASP, KGI PROP - AP, LALIN, LH, PREB, SC, SENA OTHERS - LST, TVO, NYT, SCCC, TPIPP, DIF, PROSPECT / หุ้นที่มัก outperform ตลาดในช่วงเงินเฟ้อสูง COMM – CPALL, BJC, CRC / HELTH – BDMS, BCH / INSUR – BLA, THREL
- • หุ้นเด่นสัปดาห์นี้ (Stock Focus) RBF, SPRC / หุ้นเด่น ม.ค. (Smart Tactics) BEC, BJC, DCC, KKP, TPIPL, TVO / หุ้นเด่นครึ่งปีแรก ADVANC, BDMS, DTAC, EGCO, KKP, SCB, SPALI, WHA
ปัจจัยติดตาม
วันที่ ปท. เหตุการณ์
14 ม.ค. JP, CH ดัชนีราคาผู้ผลิตญี่ปุ่นใน ธ.ค., ส่งออก, นำเข้า และดุลการค้าจีนใน ธ.ค.
US ยอดค้าปลีก, ดัชนีราคาสินค้านำเข้า, ผลผลิตภาคอุตฯ และอัตราใช้กำลังผลิตสหรัฐฯ ในธ.ค.
US ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภค (U. of Michigan Conf.) สหรัฐฯ ใน ม.ค. (เบื้องต้น)
15 ม.ค. CH ตัวเลขดัชนีราคาบ้านใหม่ของจีนในเดือน ธ.ค.
ที่มา : Bloomberg, TISCO Research
******************************************
