Details

Category: บทวิเคราะห์

Published: Wednesday, 05 November 2014 15:12

Hits: 2123

บล.ธนชาต : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน

Market Outlook
  SET มีแนวโน้ม Sideways Up...คาด กนง.คงดอกเบี้ยที่ 2% ต่อ: SET ปรับสูงขึ้น 0.38%
ปิดตลาดที่ 1,585.15 จุด นำโดย PTT เป็นหลัก ด้วยมูลค่าการซื้อขาย 4.7 หมื่นล้านบาท นักลงทุนต่างชาติซื้อหุ้นสุทธิ 271 ล้านบาท...สำหรับการประชุม กนง.วันนี้ คาดมีผลต่อ SET จำกัด เนื่องจากตลาดคาดการณ์คงอัตราดอกเบี้ยที่ 2% เหมือนเดิม ขณะที่เราคงมุมมองเชิงบวกต่อ SET ระยะสัปดาห์เหมือนเดิม ด้วยเป้าหมายแรกที่ 1,600/1,650 จุด สนับสนุนจาก 1) การใช้มาตรการ QE ของ BOJ และ ECB – ประชุม 6 พ.ย.นี้ 2) กระแสเงินทุนจาก RMF และ LTF มูลค่า 2 หมื่นล้านบาท และ 3) มาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจเพิ่มเติมจากภาครัฐฯ และกำไรบริษัทจดทะเบียนที่เร่งตัวขึ้นในปี  หน้า
  “ซื้อ” BGH และ “ทยอยสะสม” SAMART: กลยุทธ์หลักแนะนำ “ซื้อ” Domestic Play โดยเฉพาะกลุ่มหุ้นขนาดใหญ่อย่าง AOT (ประเด็นการทำ Infrastructure Fund หนุน ทดสอบแนวต้าน 248/260 บาท) KBANK BBL SCC CK STEC SPALI LPN QH BGH CPALL INTUCH (ราคาต่ำกว่า NAV ถึง 22% เทียบเฉลี่ย 18% ในช่วง 1 ปีที่ผ่านมา) ขณะที่หุ้นขนาดกลางได้แก่ SAMART (มี Upside จากธุรกิจไฟฟ้า) SIRI SAPPE

Tactical Portfolio (1-3 months)
  TNS แนะนำ AOT, BGH, BTS, CK, KBANK, SAMART, SAPPE, SPALI, STEC และ TUF เป็นหุ้นใน Tactical Portfolio ต่อเนื่อง
  AOT… “ซื้อ” ประเด็นการทำ Infrastructure Fund เป็น Catalyst ระยะสั้น: ข่าวการจัดตั้ง Infra Fund เป็นปัจจัยบวกต่อราคาหุ้นระยะสั้น ขณะทีพื้นฐานแกร่งอยู่แล้ว แนวต้าน 248/260 บาท
SAMART…”ซื้อ” มี Upside จากธุรกิจไฟฟ้า: แนะนำ “ซื้อ” SAMART ด้วยเป้าหมายพื้นฐานที่ 36.50 บาท ด้วยปัจจัยสนับสนุนจาก 1) กำไรมีแนวโน้มกลับมาขยายตัวดีใน 4Q14 เนื่องจากการฟื้นตัวของกำไร SIM จากการขาย set top box และขาย Smart Phone ให้ DTAC 2) ผลการดำเนินงานปี 2015-16 มีแนวโน้มเติบโตต่อเนื่อง หนุนโดยกำไรผ่าน SAMTEL และ non-listed Companies 3) การขยายไปยังธุรกิจไฟฟ้ามากขึ้น โดย SAMART อยู่ในระหว่างการศึกษาลงทุนโรงไฟฟ้าขยะใน 10 จังหวะในประเทศไทย (จังหวัดละ 10MW) และโรงไฟฟ้าถ่านหินในกัมพูชาขนาด 1000MW ซึ่งในกรณีที่ขยายธุรกิจไปยังไฟฟ้า SAMART จะได้รับผลดีจากการเป็นทั้ง Contractor และ Operator ซึ่งยังไม่รวมในประมาณการ

Technical
  SET ยืนเหนือระดับ 1580 จุด : ระหว่างวันดัชนี SET ลงมาที่ระดับ 1580 จุด แต่ไม่เสียทิศทาง ขณะที่แนวเส้นค่าเฉลี่ยระยะสั้น 7-14-21 วัน เคลื่อนไหวในทิศทางขึ้นเช่นเดิม เป้าหมายระยะสั้นคาดว่าจะขึ้นไปทดสอบแนวต้าน 1600 จุด สำหรับวันนี้คาดว่าดัชนี SET จะเคลื่อนไหวในกรอบ 1580-1590
  จุดหุ้นที่แนะนำซื้อ : UKEM มีแนวโน้มขึ้น ราคากลับมาอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ย 7-14-21 วัน ปิดทะลุ 1.65 บาทเป็นสัญญาณซื้อ คาดว่าจะขึ้นไปทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 1.80 บาท EA ราคายืน 24 บาท มีโอกาสเปิดข้ามผ่านแนวต้านย่อย 24.50 บาท จะเป็นจังหวะซื้อตาม คาดว่าจะขึ้นทดสอบแนวต้านถัดไปที่ระดับ 25.50 บาท BTS มีจังหวะปิดบวกทำยอดสูงสุดใหม่เมื่อวานนี้ เป็นจังหวะซื้อตาม คาดว่าจะขึ้นไปทดสอบแนวต้านถัดไปที่ระดับ 10.80 บาท เป็นจุดขายทำกำไรระยะสั้น

TFEX Recommendation
  SET50 Futures: แนะนำ “ถือ” สถานะ Long สัญญา S50Z14 ต่อเนื่อง ด้วยเป้าหมายการปรับสูงขึ้นที่ 1,072 จุด อิง SET ที่ 1,600 จุด ขณะที่กำหนด Trailing Stop ที่ 1,048 จุด ต่อไป
Gold Futures: แนะนำ “เปิด” สถานะ Short สัญญา GFZ14 ในจังหวะ Rebound ที่บริเวณ 18,300 บาท โดยมีเป้าหมายการปรับลดลงที่ 17,700 บาท ล่าสุดราคาทองคำ COMEX ปรับลดลงต่อเนื่องอีก 0.18% ปิดตลาดที่ US$1,167.7/ออนซ์
  Oil Futures: แนะนำ “ปิด” สถานะ Long สัญญา BRX14 หลังจากปรับลดลงต่ำกว่า Trailing Stop ที่ 2780 เมื่อวานนี้ ล่าสุดประเด็นซาอุดิอาระเบียปรับลดราคาน้ำมันดิบที่ส่งออกให้กับสหรัฐฯ กดดันราคาน้ำมัน Brent ปรับลดลง US$1.96 ปิดที่ US$82.82/bbl

Thai Strategy Team
นพดล พิริยวุฒิ
อดิศักดิ์ ผู้พิพัฒน์หิรัญกุล