Details

Category: บทวิเคราะห์

Published: Friday, 20 June 2014 15:13

Hits: 2704

บล.ทิสโก้ : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน

สรุปภาวะตลาดวันก่อน: SET +10.55 จุด เฟดตรึงดบ. & การเก็บภาษีหุ้นแค่ข่าวลือ
  SET รีบาวด์หลังร่วงหนักวันก่อนหน้านี้ โดยมีกรอบแกว่ง 1447-62 ขานรับคสช.ปฏิเสธข่าวแนวคิดการเก็บภาษีจากกำไรการซื้อขายหุ้น (Capital Gain Tax) รวมทั้ง FED ยังตรึงดบ.ต่ำต่อไปสักระยะแม้ยุติ QE เพราะเงินเฟ้อยังต่ำกว่าเป้าหมายที่ 2% ต่างชาติขายสุทธิสูงถึง 3.85 พันลบ. ส่งผลให้ยอดขายสะสมแตะระดับสูงสุดใหม่

ทิศทางตลาดวันนี้ : แกว่งแคบๆ ออกข้าง คสช.ยังไม่อนุมัติแผนลงทุนขนาดใหญ่
  หุ้นโลกเมื่อคืน (19 มิ.ย.) บวกเล็กน้อย โดยดัชนี S&P500 ปิดระดับสูงสุดใหม่เป็นประวัติการณ์ ขณะที่หุ้นยุโรปปิดบวก โดยยังทรงตัวอยู่ในระดับสูงเป็นประวัติการณ์ (ดัชนี DAX) ขานรับ FED ยังตรึงดบ.ต่ำต่อไปอีกสักระยะแม้ยุติ QE และข้อมูลศก.สหรัฐฯ แข็งแกร่ง โดยจำนวนขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ลดลง 6,000 ราย มาที่ 312,000 ราย ดีกว่าตลาดคาดไว้ที่ระดับ 313,000 ราย นอกจากนี้ผลสำรวจแนวโน้มธุรกิจ (Philadelphia Fed.) เพิ่มขึ้น 2.4pts จาก 15.4 เป็น 17.8 สูงสุดนับแต่ ก.ย. 56 และดีกว่าตลาดคาดมากที่ระดับ 14.0 อย่างไรก็ดี นลท.ยังติดตามข่าวสถานการณ์อิรักใกล้ชิด เพราะส่อแววทวีความรุนแรงขึ้น หลังสหรัฐฯ ส่งเจ้าหน้าที่ปรึกษาด้านการทหาร 300 นาย เข้าไปในอิรัก ส่งผลให้ราคาน้ำมันและราคาทองคำปรับขึ้น มอง SET แกว่งแคบๆ ออกข้าง รอปัจจัยใหม่กระตุ้น วานนี้ คสช.ยังไม่อนุมัติแผนลงทุนโครงสร้างพื้นฐานของปท. แนวรับ 1450+/- แนวต้าน 1465-70 อนึ่ง คาดหุ้น IFEC, SLC ติด Cash Balance เย็นนี้

กลยุทธ์การลงทุน : มีมุมมองระมัดระวังขึ้น แม้ยังคงเป้า SET ขายที่ 1480-90
  แม้เราคงเป้า SET ขายทำกำไรรอบสั้นนี้แถว 1480-90 จาก (1) รอข่าวแผนลงทุนโครงสร้างขนาดใหญ่ 2.4 ล้านลบ. และ (2) แรงซื้อ Window Dressing ในสัปดาห์หน้า แต่เรามีมุมมองที่ระมัดระวังขึ้น หลังเงินทุนต่างชาติยังไหลออกจากตลาดหุ้นไทยต่อเนื่อง ล่าสุดยอดขายสะสมของต่างชาติทำจุดสูงสุดใหม่ ไม่ใช่แค่นับตั้งแต่ปี 2009 ที่เกิดวิกฤติศก.โลก แต่นับตั้งแต่ปี 2005 (10 ปีที่แล้ว) โดยหาก SET พลิกมาหลุด 1445 จะดูไม่ดี ควรขายลดพอร์ต หุ้นน่าสนใจระยะสั้นในช่วงครึ่งเดือนหลัง คือ (1) หุ้นได้ประโยชน์จากการเดินหน้าโครงสร้างพื้นฐาน และการอนุมัติโครงการลงทุนของ BOI แนะนำ STEC, SCC, SEAFCO, ANAN, AMATA, HEMRAJ (2) หุ้นเข้า SET50/SET100 แนะนำ M, MEGA (3) หุ้นเข้าข่ายทำ Window Dressing แนะนำ ADVANC, HMPRO, KTB, THCOM ส่วนธีมอื่นๆ ล่าสุดชอบ PTTEP หลังเกิดความไม่สงบในอิรัก ส่งผลให้ราคาน้ำมันในตลาดโลกมีแนวโน้มสูงขึ้นในระยะสั้น และเรามองไม่ได้ผลกระทบจากการปรับโครงสร้างราคาพลังงาน สัปดาห์นี้ (16-20 มิ.ย.) TISCO Weekly Guru แนะนำลงทุนหุ้น 60% หุ้นเด่น คือ ANAN, GFPT, KTB, PTTEP, SIM, SIRI ขณะที่มองโอกาส SET หลุด 1445 มีน้อยมาก 8% หุ้นที่มีสัญญาณเชิงบวกทางเทคนิคน่าเทรดดิ้งจบในวัน คือ UEC, TWS
       สรุปหุ้นเข้า-ออกใน SET50 และ SET100 สำหรับการคำนวณ 2H57 อย่างเป็นทางการของตลท. 

SET50 SET100
เข้าใหม่ KKP, M BJCHI, EARTH, M, MC, MEGA, NOK, NYT, PSL, THREL
ปลดออก CK, THAI ASP, CHG, JMART, MBK, N-PARK, SC, SF, SSI, TFD
สำรอง BLAND, HEMRAJ, SPALI, STPI, TISCO ANAN, ASP, DEMCO, TFD, UMI

หุ้นเด่นรายวัน : ไม่มี
ปัจจัยติดตาม 
วันที่ ปท. เหตุการณ์
19-20 มิ.ย. EU ประชุมรัฐมนตรีคลังสหภาพยุโรป
20 มิ.ย. EU-GE ตัวเลขดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหภาพยุโรปใน มิ.ย. (เบื้องต้น), ดัชนีราคาผู้ผลิตเยอรมันใน พ.ค.
23 มิ.ย. JP-CH ตัวเลขเบื้องต้น PMI ภาคอุตสาหกรรมของญี่ปุ่นและจีนใน มิ.ย.
EU-US ตัวเลขเบื้องต้น PMI ภาคการผลิต (Markit Manuf. PMI) ของสหภาพยุโรปและสหรัฐฯ ใน มิ.ย.
US ดัชนีชี้วัดกิจกรรมภาคอุตฯ(Chicago Fed Nat Activity) และยอดขายบ้านมือสองสหรัฐฯ ใน พ.ค.
ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research
นักวิเคราะห์ : 
อภิชาติ ผู้บรรเจิดกุล  เลขทะเบียนนักวิเคราะห์ : 18171  
02-633-6467 , apichatp@tisco.co.th
ธนพล บำรุงพงศ์  เลขทะเบียนนักวิเคราะห์ : 46537  
02-633-6471 ,  tanaphon@tisco.co.th