Details

Category: บทวิเคราะห์

Published: Friday, 08 August 2014 15:24

Hits: 2332

บล.ธนชาต : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน

Market Outlook Trading Range: 1,500-1,600
       “พักฐาน” กรอบ 1,515-1,525 จุด ก่อนหยุดยาว: SET เคลื่อนไหวในกรอบแคบวานนี้ ปิดตลาดปรับลดลงเล็กน้อย 0.01% ที่ 1,522.27 จุด ด้วยมูลค่าการซื้อขาย 4.4 หมื่นล้านบาท นักลงทุนต่างชาติขายหุ้นสุทธิ 1,025 ล้านบาท…สำหรับแนวโน้ม SET วันนี้คาดว่าจะ “พักฐาน” ในกรอบ 1,515-1,525 จุด ก่อนหยุดยาว รวมไปถึงแรงกดดันจากสถานการณ์ความตึงเครียดในยูเครน และอิรัก อย่างไรก็ตามเรายังคงมุมมองเชิงบวกระยะสัปดาห์ต่อไป ด้วยเป้าหมาย 1,570-1,600 จุด โดยคาดว่าเม็ดเงินใหม่จากกองทุน Trigger Fund ในช่วง 1-2 สัปดาห์ข้างหน้าจะเป็นปัจจัยบวกต่อ SET สำหรับการประชุม ECB เมื่อคืนคงดอกเบี้ยนโยบายที่ 0.15% และใช้นโยบายการเงินแบบผ่อนคลายต่อไป
   “ซื้อ” Domestic Play ต่อ รวมไปถึง CPF: พอร์ตหลัก แนะนำ “ซื้อ” Domestic Play อย่างกลุ่มธนาคาร (KBANK) อสังหาฯ (SPALI QH LPN) รับเหมาฯ (CK STEC) วัสดุก่อสร้าง (TPIPL) ขนส่งและท่องเที่ยว (BTS BMCL AOT CENTEL) และกลุ่มสื่อสาร (SAMART) ต่อ รวมไปถึง “ซื้อ” CPF ด้วยเป้าหมายพื้นฐาน 39 บาท และระยะสั้น 30.75 บาท คาดกำไร 2Q14 ออกมาดี Surprise ตลาดจากธุรกิจในต่างประเทศที่ดีกว่าคาด

Tactical Portfolio (1-3 months)
TNS แนะนำ “ถือ” AOT, BGH, BTS, CPALL, CK, EA, GFPT, SAMART, SPALI และ SPCG ต่อเนื่อง
   AOT…ได้รับผลดีโดยตรงจากโอกาสในการยกเลิกกฎอัยการศึกภายใน ก.ย.นี้: แนะนำ “ซื้อ” AOT ด้วยเป้าหมายพื้นฐาน 260 บาท และคาดหวังการฟื้นตัวระยะสัปดาห์ที่ 230 บาท ด้วยปัจจัยสนับสนุนจาก 1) แม้ได้รับผลกระทบทางการเมืองเกือบตลอดช่วง เม.ย.-มิ.ย. (3Q14 ของ AOT) แต่คาดการณ์ผลการดำเนินงานหดตัวลงเล็กน้อยเท่านั้นเมื่อเทียบกับช่วง ม.ค.-มี.ค. ที่เป็นช่วง Peak Season และทรงตัวเมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน 2) ผลการดำเนินงานคาดว่าจะฟื้นตัวตั้งแต่ 3Q14 เป็นต้นไป หลังสถานการณ์การเมืองเข้าสู่ภาวะปกติ และคาดว่าจะฟื้นตัวก้าวกระโดดในช่วง ต.ค.-ธ.ค.นี้ที่เป็นช่วง Peak Season จากผลของการจัดตั้งรัฐบาล และคาดว่าจะประกาศยกเลิกกฎอัยการศึก 3) การเปิดสนามบินดอนเมือง Phase 2 ในเดือน ต.ค.นี้ จะเป็นตัวเร่งจำนวนผู้โดยสาร และเที่ยวบิน ก่อนช่วง High Season พอดี และ 4) ราคาหุ้นพักฐานที่บริเวณแนวรับ MAV20 วัน 212-214 บาทรอฟื้นตัวระยะสัปดาห์ ด้วยเป้าหมายการปรับขึ้นที่ 230 บาท

Technical Technical SET range: 1,515-1,525
ดัชนีแกว่งตัวแคบ 1515-1525 จุด: ดัชนี SET กลับลงมาอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ย 1 เดือนอยู่ที่ระดับ 1525 จุด คาดว่าจะเคลื่อนไหวแคบในกรอบ 1515-1525 จุด ยังไม่มีสัญญาณใดบ่งชี้ว่าทิศทางตลาดจะขึ้นได้แรง และป้องกันความเสี่ยงในกรณีที่หลุดต่ำกว่า 1510-1512 จุด
หุ้นที่แนะนำซื้อ : RS ปิดทะลุเส้นค่าเฉลี่ย 1 เดือน 7.80 บาท ซื้อขายเพิ่มขึ้น ยืนยันราคาหุ้นเปลี่ยนทิศทาง และคาดว่าจะมีโอกาสขึ้นต่อทะลุ 8.20 บาท ขึ้นไปเคลื่อนไหวในกรอบใหม่ระหว่าง 8.20-8.60 บาท CHOW จังหวะดีดตัวกลับขึ้นมาทะลุ 2.70 บาท เป็นสัญญาณบวก มีจังหวะซื้อตาม คาดว่าวันนี้จะขึ้นต่อทดสอบ 2.90 บาท และทำยอดสูงสุดใหม่ที่ระดับ 3.00 บาท BAY จังหวะฟื้นตัวขึ้นเมื่อวานนี้เป็นโอกาสซื้อกลับ คาดว่าจะฟื้นตัวขึ้นระยะสั้นไปทดสอบแนวต้าน 49.50 และ 50.50 บาท

TFEX Recommendation
SET50 Futures: แนะนำ “ถือ” สถานะ Long สัญญา S50U14 ต่อเนื่องจากเมื่อด้วยเป้าหมายการปรับสูงขึ้นที่ 1,025-1,030 จุด ขณะที่กำหนด Trailing Stop ที่ 1,008 จุด…นักลงทุนที่ปิดสถานะ Long ไปแล้วระหว่างวัน หลังจากปรับลดลงต่ำกว่า 1,008 จุด แนะนำ Wait & See ไปก่อน
Gold Futures: แนะนำ “เปิด” สถานะ Long สัญญา GFQ14 โดยการปรับสูงขึ้นของราคาทองคำตลาดโลกเมื่อคืนนี้ยืนเหนือ MAV200 วัน เป็นสัญญาณ “บวก” เป้าหมาย 20,800 บาท ขณะที่กำหนด Trailing Stop ที่ 19,900 บาท
Oil Futures: แนะนำ “Trading” ในกรอบ 3,360-3,420 รอยืนยันทิศทางระยะสัปดาห์ไปก่อน แม้สัญญาณเทคนิคส่วนใหญ่ออกมาในเชิง “ลบ” แต่ประเมิน Downside จำกัดที่ US$104/bbl
Thai Strategy Team
นพดล พิริยวุฒิ
อดิศักดิ์ ผู้พิพัฒน์หิรัญกุล