Details

Category: บทวิเคราะห์

Published: Tuesday, 28 October 2014 17:23

Hits: 1817

บล.ไอร่า : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน

ปัจจัยที่มีผลต่อตลาดวันนี้
   (+/-) ตลาดหุ้นต่างประเทศ : DJIA +12.53, NASDAQ +2.22 และ S&P -2.95 ภายใต้ปัจจัยหนุนจากผลประกอบการที่สดใส เช่น ทวิตเตอร์ ที่มีรายได้ใน 3Q/57 อยู่ที่ 361 ล้านUSD สูงกว่าคาด 10 ล้านดอลลาร์ และตัวเลขยอดทำสัญญาขายบ้านที่รอปิดการขาย (pending home sales) – กย. เพิ่มขึ้น 0.3% อยู่ที่ระดับ 105 ซึ่งชี้ถึงการขยายตัว ขณะที่ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคบริการ – ตค.อยู่ที่ 57.3 ลดลงจาก 58.9 เมื่อก.ย. และเป็นระดับต่ำสุดนับแต่เมย. ที่ผ่านมา อย่างไรก็ตามการซื้อขายเป็นไปอย่างระมัดระวัง โดยอยู่ระหว่างรอผลการประชุมเฟด (เช้า พฤ ตามเวลาไทย) ที่คาดเฟดจะประกาศการสิ้นสุดโครงการซื้อสินทรัพย์ หรือ QE ในการประชุมครั้งนี้ ขณะที่มีความกังวลว่าอาจส่งผลต่อภาวะการซื้อขายในตลาดผันผวน
  .....ขณะที่ FTSE -25.27, CAC -32.16 และ DAX -85.19 ภายใต้กดดันจากหุ้นกลุ่มธนาคารของอิตาลี หลังมีรายงานว่าธนาคารพาณิชย์ของอิตาลีหลายแห่งไม่ผ่านการทดสอบภาวะวิกฤต (stress test) ของธนาคารกลางยุโรป (อีซีบี)
  …..ราคาปิดน้ำมันดิบ (NYMEX) ส่งมอบเดือน ธค. -US$0.01 อยู่ที่ US$81.00 ต่อบาร์เรล ส่วนหนึ่งจากการที่โกลด์แมน แซคส์ ปรับลดแนวโน้มราคาน้ำมันดิบในปี’58 ลง ทั้งราคาน้ำมันดิบเบรนท์ในช่วง – 1Q/58 อยู่ที่ US$85.00 ต่อบาร์เรล และราคาน้ำมัน WTI ที่ US$75.00 ต่อบาร์เรล จากเดิมที่คาดไว้ที่ US$100.00 ต่อบาร์เรล และ US$90.00 ต่อบาร์เรล ตามลำดับ เนื่องจากอุปทานน้ำมันดิบในตลาดโลกมีแนวโน้มสูงขึ้น
  ....ทางด้านราคาทองคำ ส่งมอบเดือน ธ.ค. -US$2.5 อยู่ที่ US$1,229.3 ต่อออนซ์ ภายใต้ปัจจัยกดดันจากการคาดการณ์ว่าเฟด อาจจะประกาศยุติโครงการซื้อสินทรัพย์ หรือ QE ในการประชุมครั้งนี้
   (-) เม็ดเงินลงทุนจากต่างประเทศสุทธิ -1,344 ล้านบาท สะสมตั้งแต่ต้นปี -18,597 ล้านบาท (สิ้นปี’56 มียอดขายสุทธิสะสม 193,911 ลบ)

ทิศทางตลาด
  ทิศทางตลาด : Sideway? คาดมีโอกาสเคลื่อนไหวทั้ง + / - อยู่ระหว่างรอผลการประชุมเฟด (เช้า พฤ. ตามเวลาไทย) ว่าจะมีการส่งสัญญาณใดๆ เกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยหรือไม่ หลังวงเงิน QE (15,000ล้านUSD) จะหมดลงในเดือนนี้ แต่จากภาวะเศรษฐกิจโดยรวมของสหรัฐฯ ปรับตัวดีขึ้น ทำให้มีความกังวลว่าเฟดอาจพิจารณาขึ้นดอกเบี้ยก่อนกลางปี’ 58
  ....ทางด้านประเด็นในประเทศ ยังไม่มีปัจจัยชี้นำใหม่ๆ แต่คาดยังได้รับปัจจัยกดดันจาก Fund Flow ที่ล่าสุดต่างชาติขายสุทธิกว่า 1,300 ล้านบาท
  อย่างไรก็ตามคาด ภาพรวม Fund Flow ยังมีความผันผวน แรงซื้อ / ขายสุทธิ สลับกัน ขณะที่อยู่ระหว่างประกาศผลการดำเนินงาน – 3Q/57 ที่คาดยังมีแรงเก็งกำไร (ทั้ง + / -) ต่อเนื่องถึงกลางเดือนพย.
  .....และยังแนะติดตามความชัดเจนเกี่ยวกับวงเงินลงทุนกรอบยุทธศาสตร์การพัฒนาโครงสร้างพื้นฐานระยะเวลา 8 ปี (ปี’ 58 – 65) ซึ่งกระทรวงคมนาคมจะสรุปในเดือนพย. หลัง (21/10/57) ครม. อนุมัติแผนลงทุนโครงสร้างพื้นฐานคมนาคม ในปี’58 - 65 เช่น รถไฟรางคู่ รถไฟฟ้า การขยายถนน และการขยายสนามบินฯ เป็นต้น เพื่อช่วยลดต้นทุนโลจิสติกส์ และเพิ่มศักยภาพของประเทศ ให้รองรับการเข้าสู่ประชาคมเศรษฐกิจอาเซียน (AEC) ซึ่งคาดกลุ่มรับเหมาก่อสร้างน่าจะได้รับผลดีต่อเนื่องในระยะยาว
  ....รวมถึงประเด็นการเร่งรัดเปิดประมูลโครงการรถไฟฟ้าสายต่างๆ ที่คาดยังเป็นปัจจัยบวกต่อภาพรวมกลุ่มรับเหมาก่อสร้าง หลังมีการยื่นซองประมูลโครงการก่อสร้างรถไฟฟ้าสายสีเขียว เส้นทางหมอชิต – คูคต เมื่อ 30/9/57 ซึ่งมีผู้ยื่นซองทั้งหมด 4 ราย (ITD, CK, STEC และ UNIQ) คาดใช้ระยะเวลา 1 – 3 เดือน ทราบผลการประมูล คาดอย่างเร็วคาดสามารถลงนามสัญญาและเริ่มก่อสร้างในช่วง 1H/58
  ผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐ 10 ปี -0.02 อยู่ที่ 2.26% (ระดับสูงสุด 3.77% เมื่อ กพ.’54) และดัชนีความเสี่ยง (VIX) -0.07 อยู่ที่ 16.04
  หุ้นแนะนำ : ADVANC

ประเด็นที่ต้องติดตาม (28 - 31 ต.ค.’57)
   28/10/57 : สหรัฐฯ เปิดเผย (1) ยอดสั่งซื้อสินค้าคงทน - กย. (2) ราคาบ้าน - สค. (3) ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภค - ตค. (4) เฟด เริ่มการประชุมกำหนดนโยบายการเงินวันแรก
   29/10/57 : สหรัฐฯ เปิดเผย (1) สต็อกน้ำมัน (2) เฟด ประกาศมติการประชุมกำหนดนโยบายการเงิน
   30/10/57 : สหรัฐฯ เปิดเผย (1) ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงาน (2) ตัวเลขประมาณการครั้งแรก GDP – 3Q/57
   31/10/57 : สหรัฐฯ เปิดเผย (1) รายได้ส่วนบุคคล - กย. (2) ดัชนีต้นทุนการจ้างงาน – 3Q/57
(3) ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) เขตชิคาโก - ตค. (4) ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคช่วงท้าย - ตค.

นักวิเคราะห์ : จิตรลดา เลขาพันธ์ 02-684-8788