Details

Category: บทวิเคราะห์

Published: Wednesday, 17 December 2014 15:54

Hits: 2528

บล.ธนชาต : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน

Market Outlook
  ลุ้น Technical Rebound ระยะสั้นจากการประชุม กนง.วันนี้ และ FOMC คืนนี้: SET ถูกกดดันต่อเนื่องตั้งแต่เปิดตลาดทำจุดต่ำสุดที่ 1,422.63 จุด ก่อนที่จะ Rebound ขึ้นมาปิดตลาดที่ 1,461.74 จุด -1.13% ด้วยมูลค่าการซื้อขาย 7.6 หมื่นล้านบาท นักลงทุนต่างชาติขายหุ้นสุทธิ 8,374 ล้านบาท...สำหรับแนวโน้ม SET ระยะสั้นลุ้น Technical Rebound หลังมีสัญญาณ “ฟื้นตัว” ในกราฟระดับนาที ด้วยเป้าหมาย 1,500 +/- จุด โดยมีปัจจัยที่ต้องติดตาม 2 เรื่อง ได้แก่ 1) การประชุม กนง.ช่วงบ่ายวันนี้ ซึ่งแม้เราคาดว่าจะคงดอกเบี้ยที่ 2.0% แต่ตลาดมีความคาดหวังมากขึ้นว่า กนง.อาจลดดอกเบี้ยลง 0.25% เหลือ 1.75% 2) การประชุม FOMC เกี่ยวกับแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยสหรัฐฯ คืนนี้ Technical Rebound…เป็นจังหวะ “ปรับพอร์ต” หรือ “เก็งกำไร” เท่านั้น: โอกาส Technical Rebound ของ SET ไปที่ 1,500 +/- จุด เป็นจังหวะในการ “ปรับพอร์ต” โดยแนะนำให้ “ลดพอร์ต” เหลือ 70% เพื่อจำกัดความเสี่ยงจากความผันผวนของตลาด หรือ “เก็งกำไร” กลุ่มหุ้นที่มีแนวโน้ม Outperform ตลาดในจังหวะ Rebound อย่าง RS, SAMART, SAWAD (ลุ้นดอกเบี้ยลง), SEAFCO (ได้ประโยชน์จากน้ำมันลง), TUF, และ AOT

Tactical Portfolio (1-3 months)
  TNS แนะนำ AOT, BGH, CK, RS, SAMART, SAPPE, SAWAD, SEAFCO, SPALI, และ TUF ต่อเนื่อง
  “รอซื้อ” หุ้นพื้นฐานมี กำไรเติบโตที่บริเวณแนวรับ: การปรับลดลงแรงของ SET วานนี้ ทำให้การขายหุ้นเป็นไปอย่างไม่มีเหตุผล ซึ่งเป็นโอกาสในการ “ซื้อ” หุ้นพื้นฐานดี กำไรมีแนวโน้มเติบโตแข็งแกร่ง โดยเมื่อพิจารณาในเชิงเทคนิค เราประเมิน “จุดซื้อ” ที่น่าสนใจ ของหุ้นใน Tactical Portfolio ดังนี้

Technical
  ตลาดเริ่มยืนได้ : ดัชนี SET เริ่มฟื้นตัวหลังจากทดสอบแนวรับระดับ 1400 จุด ซึ่งเป็นบริเวณแนวรับสำคัญระยะ 6 ปี ดัชนีกลับขึ้นมาปิดยืนเหนือระดับ 1450 จุดได้ และถ้าบวกวันนี้จะเป็นลักษณะสิ้นสุดแนวโน้มขาลงระยะสั้น คาดว่าจะมีโอกาสฟื้นตัวได้ในกรอบ 1450-1480 จุด
     หุ้นที่แนะนำซื้อ : ราคาบวกแข็งแกร่งกว่าตลาด แรงซื้อหนุนยืนเหนือระดับ 1.90 บาท พร้อมด้วยจำนวนเพิ่มขึ้น และปิดทำยอดสูงสุดใหม่ทดสอบแนวต้านย่อย 2.04 บาท คาดว่าจะผ่านไปได้เป็นจังหวะซื้อตาม มีเป้าหมายขึ้นไปสู่ระดับแนวต้านถัดไปที่ 2.20 บาท TCMC ฟื้นตัวที่แนวรับ 2.80 บาท มีแรงซื้อหนุนคาดว่าจะขึ้นไปเคลื่อนไหวทดสอบแนวต้าน 3.50 บาท และมีเป้าหมายสูงสุดที่ 3.80 บาท TUF รูปแบบแท่งเทียน Bullish Engulfing คาดว่าจะมีจังหวะขึ้นต่อไปทดสอบ 90.00 บาท ขณะที่ซื้อถือมองเป้าหมายขึ้นไปที่ระดับ 94.00 บาท

TFEX Recommendation
  SET50 Futures: แนะนำ “ถือ” สถานะ Short สัญญา S50Z14 ในรูปแบบ Let the Profit Run โดยกำหนด Trailing Stop ที่ 980 จุด เป็นจุดตัดสินใจในการปิดสถานะ Short
Gold Futures: แนะนำ “ปิด” สถานะ Long สัญญา GFZ14 หลังปรับลดลงต่ำกว่า Trailing Stop
ที่ 19,000 บาท และแนะนำ Trading ในกรอบ 18,750-19,000 บาท รอยืนยันทิศทางระยะสัปดาห์ ล่าสุดราคาทองคำ COMEX -1.11% จากความกังวลต่อแนวโน้มที่รัสเซียจะขายทองคำสำรอง หลังค่าเงินรูเบิลอ่อนค่าลงอย่างหนัก
  Oil Futures: แนะนำ “Wait & See” รอจังหวะ Rebound สัญญา BRZ14 โดยเฉพาะในกรณีที่ปรับสูงขึ้นเหนือ 2050 ล่าสุดราคาน้ำมันปรับลดลงต่อเนื่องอีก US$1.2/bbl โดยแม้สถานะ Short จะได้เปรียบในทางเทคนิค แต่ Oversold มาก

Thai Strategy Team
นพดล พิริยวุฒิ
อดิศักดิ์ ผู้พิพัฒน์หิรัญกุล