Details

Category: บทวิเคราะห์

Published: Tuesday, 06 January 2015 16:44

Hits: 1766

บล.ธนชาต : Daily Trading Strategy

แรงขายหุ้นใหญ่กดดันลงต่อเนื่อง ฟื้นระหว่างวันจำกัดที่แนวต้าน 1,475 จุด
  ดัชนี SET อยู่ที่ 1,467.88 จุด -15.37 จุด -1.04% ปริมาณซื้อขาย 23,604 ลบ.
  แนวรับ : 1460 แนวต้าน : 1475

สรุปทิศทางและแนวโน้มตลาด
   กลุ่มธนาคาร และพลังงาน กดดัน SET ต่อเนื่อง...”เก็งกำไร” กลุ่มสายการบิน AAV และ NOK: การปรับลดลงของราคาน้ำมัน และตลาดหุ้นต่างประเทศ รวมไปถึงการปรับพอร์ตของ LTF กดดัน SET ตั้งแต่เปิดตลาดและยังไม่มีสัญญาณ “ฟื้นตัว” แต่อย่างใด อย่างไรก็ตามเอพิจารณษในรายละเอียดกลุ่มหุ้นที่ไดรับผลดีจากการปรับลดลงของราคาน้ำมันอย่าง AAV และ NOK มีจังหวะเข้าเก็งกำไร โดยราคาน้ำมันที่ปรับลดลงทุกๆ US$1 จะส่งผลบวกต่อกำไร AAV และ NOK ประมาณ 5.4-6.3% ของกำไรปี 2015 ตามลำดับ (อาจได้รับผลบวกน้อยกว่านี้ในกรณีที่มีการ Hedging ราคาน้ำมันไว้มากก่อนหน้านี้) โดยเมื่อพิจารณาในทางเทคนิคมีเป้าหมายระยะสั้นของ AAV ที่ 4.7 บาท และ 4.9 บาท ตามลำดับ และ NOK ที่ 13.8 บาท และ 14.40 บาท ตามลำดับ

   “ซื้อ” SAWAD…กำไรเติบโตสูง แรงกดดันจากแรงขายของนักลงทุนต่างชาติจำกัด: การปรับลดลงของหุ้นกลุ่มธนาคารขนาดใหญ่ เนื่องจากการปรับพอร์ตของกองทุน LTF จะเป็นปัจจัยกดดันหุ้นกลุ่มธนาคารขนาดใหญ่ต่อเนื่องในระยะสั้น ขณะที่ SAWAD มีแรงกดดันจากแรงขายหุ้นจากองทุน LTF รวมไปถึงแรงขายของนักลงทุนต่างชาติจำกัด (มีสัดส่วนนักลงทุนต่างชาติน้อยมาก เมื่อเทียบกับธนาคารขนาดใหญ่) โดยเราแนะนำ “ซื้อ” SAWAD ด้วยเป้าหมายพื้นฐาน 33.0 บาท ด้วยปัจจัยหนุนจาก 1) ผลการดำเนินงานเติบโตแข็งแกร่ง 40% ต่อปีในช่วง 3-4 ปีข้างหน้า 2) ROE สูงระดับ 40% เทียบกับธนาคารขนาดใหญ่ที่ 15.2-15.7% เท่านั้น 3) ฐานทุนแข็งแกร่ง สามารถขยายฐานเงินสินทรัพย์ได้อีก 5 เท่า โดยไม่จำเป็นต้องเพิ่มทุน และ 4) เมื่อพิจารณาในทางเทคนิคราคาหุ้นปรับลดลงใกล้แนวรับ 20 วัน บริเวณ 24.4 บาท และเริ่มฟื้นตัวขึ้น โดยมีเป้าหมายระยะสั้นที่ 25.50 บาท เป็นเป้าหมายแรก และถัดไปที่ 26.75 บาท

หุ้นที่น่าสนใจทางเทคนิค
  AKP “ซื้อ” ทำรูปแบบสามเหลี่ยมขาขึ้นระยะสั้นติดแนวต้านที่ 3.80 บาท สัญญาณซื้อ คาดว่าจะสามารถผ่าน 3.80 บาทมีเป้าหมายในการขายทำกำไรบริเวณ 4.00 บาท
  ITD “ซื้อ” ราคาขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่ 2 หลังจากฟื้นตัวกลับมา คาดว่าจะสามารถขึ้นได้ต่อเนื่อง โดยมีเป้าหมายแรกที่ 7.30 บาท ถัดไปที่ 7.50 บาท
  BWG “ซื้อ” ฟื้นตัวขึ้นพร้อมปริมาณการซื้อขายสนับสนุน มีสัญญาณซื้อจาก MACD เปลี่ยนเป็นบวก พร้อม DI+ ที่ตัด DI- ขึ้น ราคามีแนวต้านที่บริเวณ 6.00 บาท เป็นด่านแรก หากผ่านไปได้จะมีเป้าหมายสำคัญบริเวณ 6.50 บาท

แนวรับ / แนวต้าน Top 5
Stocks ——— Support ————— Resistance ——
1 KBANK 210 200 222 230
2 PTT 305 295 325 335
3 TRUE 11 10.6 11.5 12
4 KTB 21 20 22 22.5
5 SCB 174 170 180 182
นพดล  พิริยวุฒิ  noppadol.pir@thanachartsec.co.th, 02-617 4900
อดิศักดิ์  ผู้พิพัฒน์หิรัญกุล, CFA  adisak.phu@thanachartsec.co.th, 02-617 4900