Details

Category: บทวิเคราะห์

Published: Tuesday, 10 June 2014 15:26

Hits: 2735

บล.ธนชาต : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน

Market Outlook
 SET sideways Up ไปที่ 1,480 จุด: SET เคลื่อนไหวแคบ ปิดตลาดปรับลดลง 0.05% ที่ 1,457.30 จุด ด้วยมูลค่าการซื้อขาย 4 หมื่นล้านบาท นักลงทุนต่างชาติซื้อหุ้นสุทธิ 131 ล้านบาท…

     สำหรับแนวโน้ม SET ระยะสั้นคาดว่าจะเคลื่อนไหว Sideways Up ไปที่แนวต้าน 1,480 จุด ด้วยปัจจัยสนับสนุนเดิมๆ ไม่ว่าจะเป็นการเมืองที่มีเสถียรภาพขึ้น เศรษฐกิจพ้นจุดต่ำสุดไปแล้ว และแนวโน้ม Re-rating เศรษฐกิจ และกำไรบริษัทจดทะเบียน

  “ซื้อ” SCC และ “ทยอยสะสม” TRUE: กลยุทธ์ลงทุนหลักยังเน้นไปยังกลุ่มหุ้นที่มีแนวโน้มแข็งแกร่งกว่าตลาดอย่าง หุ้นกลุ่มธนาคาร (BBL KBANK) ท่องเที่ยว (CENTEL AOT) และนิคมฯ (HEMRAJ AMATA) นอกจากนี้ยังแนะนำ “ซื้อ” SCC (TP 490) โดยวัสดุก่อสร้างได้รับผลดีจากการบริโภคภายในประเทศฟื้นตัว ขณะที่ Spread ปิโตรฯปรับตัวดีขึ้นต่อเนื่อง และเป็นหุ้นกลุ่มปิโตรที่ได้รับผลกระทบจำกัดต่อการปฎิรูปพลังงาน…สำหรับกลุ่มสื่อสาร แนะนำ “ทยอยสะสม” TRUE ที่แนวรับ 6.7-7.0 บาท แม้ระยะสั้นจะถูกกดดันจากราคาเพิ่มทุน 6.45 บาท ต่ำกว่าในกระดาน 13% แต่ระยะกลาง-ยาว ฐานทุนแข็งแกร่งขึ้น ลดภาระดอกเบี้ยจ่าย และมี Upside ต่อประมาณการกำไร

Tactical Portfolio (1-3 months)
  TNS แนะนำ “ถือ” BBL, BTS, CPALL, DEMCO, DTAC, INTUCH, JAS, SAMART, SPALI และ SPCG ต่อเนื่อง
  กลุ่มสื่อสาร: การประกาศเพิ่มทุนของ TRUE มูลค่า 6.5 หมื่นล้านบาท ทำให้ฐานทุนของ TRUE เพิ่มขึ้นมาก ลดภาระดอกเบี้ยจ่าย และทำให้มี Upside ต่อประมาณการกำไรในอนาคต และส่งผลให้เรามีมุมมองเป็น Positive ต่อการเพิ่มทุนของ TRUE ขณะที่คู่แข่งของ TRUE อย่าง ADVANC, DTAC, รวมไปถึง JAS มีความเสี่ยงจากภาวะการแข็งขันที่รุนแรงขึ้น เนื่องจาก TRUE จะมีความพร้อมในการลงทุนเพื่อขยายธุรกิจเพิ่มขึ้น โดย DTAC จะเป็นผู้ประกอบการที่อาจได้รับผลกระทบจากการแข่งขันที่รุนแรงขึ้นมากที่สุด

Technical
  แนวโน้มขึ้น…ไม่แข็งแกร่ง : ดัชนี SET เปิดทะลุผ่าน 1460 จุด แต่ ไม่สามารถยืนทรงตัวตลอดทั้งวันอีกทั้งจังหวะปิดกลับลงมาอยู่ต่ำกว่า 1460-1462 จุด รูปแบบแท่งเทียนยังคงเป็นสัญญาณลบ สำหรับวันนี้คาดว่าดัชนี SET จะเคลื่อนไหวอยู่ในกรอลบ 1452-1460 จุด
  ซื้อระยะ 1 สัปดาห์ : BCH ราคาดีดตัวทะลุผ่าน 7.95 บาท เป็นจังหวะซื้อตามระยะสั้น คาดว่าจะขึ้นทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 8.25-8.30 บาท เป้าหมายขาขึ้นอยู่ที่ระดับ 8.70 บาท KKP ราคาดีดตัวขึ้นแรงมาทดสอบยอดเดิม 46.50 บาท คาดว่าจะมีจังหวะทะลุทำยอดสูงสุดใหม่ ขึ้นไปทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 47.50-48.50 บาท CENTEL ราคาขึ้นทะลุยอดเดิมผ่านแนวต้าน 34.50 บาท มีกรอบเป้าหมายแนวต้านถัดไปที่บริเวณ 37.50 บาท เป็นจุดขายทำกำไร

TFEX Recommendation
  SET50 Futures: แนะนำ “ถือ” สถานะ Long ต่อเนื่อง ด้วยเป้าหมายการปรับสูงขึ้นตามกรอบ Uptrend Channel ที่ 994-998 จุด ขณะที่กำหนด Trailing Stop ที่ 976 จุด
  Gold Futures: แนะนำ “ถือ” สถานะ Short ต่อเนื่องจากสัปดาห์ก่อน โดยมีเป้าหมายการปรับลดลงที่ 19,300 บาท และถัดไปที่ 18,500 บาท ขณะที่กำหนด Trailing Stop ที่ 19,500 บาท
  Oil Futures: แนะนำ “เปิด” สถานะ Long อีกครั้ง หลังราคาน้ำมันปรับสูงขึ้นเหนือแนวต้านระยะสั้นที่ 3,540-3,560 จุด มีสัญญาณ ฟื้นตัว คาดว่าจะปรับสูงขึ้นทดสอบจุดสูงสุดเดิมบริเวณ 3,600-3,610 ขณะที่กำหนด Trailing Stop ที่ 3,540
Thai Strategy Team
นพดล พิริยวุฒิ
อดิศักดิ์ ผู้พิพัฒน์หิรัญกุล