Details

Category: บทวิเคราะห์

Published: Tuesday, 29 July 2014 17:02

Hits: 2006

บล.ไอร่า : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน

ปัจจัยที่มีผลต่อตลาดวันนี้
  (+/-) ตลาดหุ้นต่างประเทศ : DJIA +22.02, NASDAQ -4.65, S&P +0.57, FTSE -3.48, CAC +14.22 และ DAX -45.84 ภายใต้การซื้อขายที่เป็นไปอย่างระมัดระวัง โดยอยู่ระหว่างรอผลการประชุมเฟด (เช้า พฤ ตามเวลาไทย) และยังคงมีความกังวลต่อความไม่สงบในยูเครน หลังมีรายงาน EU วางแผนจะใช้มาตรการคว่ำบาตรเพิ่มเติมต่อรัสเซียในสัปดาห์นี้ รวมถึงสถานการณ์รุนแรงในฉนวนกาซา ขณะที่ตัวเลขเศรษฐกิจของสหรัฐฯ (-) ยอดทำสัญญาขายบ้านที่รอปิดการขาย - มิย. ลดลง 1.1% (สวนทางกับที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 0.5%) สู่ระดับ 102.7 (+) ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคบริการเบื้องต้น – กค. ไม่เปลี่ยนแปลง โดยอยู่ที่ระดับ 61.0 สูงกว่าที่คาดว่าลดลงอยู่ที่ 59.8
  …..ราคาปิดน้ำมันดิบ (Nymex) ส่งมอบ กย. -US$0.42 อยู่ที่ US$101.67 ต่อบาร์เรล ภายใต้การซื้อขายที่เป็นไปอย่างระมัดระวัง โดยอยู่ระหว่างรอข้อมูลเศรษฐกิจที่สำคัญของสหรัฐฯ ในสัปดาห์นี้ เช่น GDP – 2Q/57 และตัวเลขจ้างงานนอกภาคการเกษตร - กค. อย่างไรก็ตามยังได้รับปัจจัยหนุนจากความไม่สงบในยูเครน หลังมีรายงาน EU วางแผนจะใช้มาตรการคว่ำบาตรเพิ่มเติมต่อรัสเซียในสัปดาห์นี้ รวมถึงสถานการณ์รุนแรงในฉนวนกาซา
  …..ทางด้านราคาทองคำ ส่งมอบเดือน สค. ทรงตัว อยู่ที่ US$1,303.3 ต่อออนซ์ หลังความต้องการทองคำในประเทศอินเดียและจีน ชะลอตัวลง ขณะที่ยังจับตาสถานการณ์รุนแรงในยูเครนและฉนวนกาซาอย่างใกล้ชิด
  (+/?) เม็ดเงินลงทุนจากต่างประเทศสุทธิ +147 ล้านบาท สะสมตั้งแต่ต้นปี -22,717 ล้านบาท (สิ้นปี ’56 มียอดขายสุทธิสะสม 193,911 ลบ)
  (+) กระทรวงพาณิชย์ เปิดเผยตัวเลขส่งออก - มิย. เพิ่มขึ้น 3.90%yoy สูงกว่าที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 3.1% ขณะที่ 6M/57 ลดลง 0.35% และคาดเป้าหมายการส่งออกทั้งปี’57 เพิ่มขึ้น 3.5% ลดลงจากประมาณการก่อนหน้าที่ 5.0%

ทิศทางตลาด
  ทิศทางตลาด : Sideway? คาดมีโอกาสปรับขึ้น ภายใต้ความคาดหวังในเชิงบวกต่อแผนการลงทุนโครงสร้างพื้นฐานขนาดใหญ่ต่อเนื่อง ที่ทางสำนักงานและแผนการขนส่งและจราจร (สนข.) กระทรวงคมนาคม และ คสช. จะมีการพิจารณาในวันนี้ คาดมีความชัดเจนในโครงการและแหล่งเงินทุน รวมถึงกรอบระยะเวลา เบื้องต้นคาดใช้ระยะเวลา 8 ปี (ปี’58 – 65) วงเงินลงทุน 2.4 - 3.0 ล้านล้านบาท แนะติดตามกลุ่มรับเหมาก่อสร้างคาดยังมีแรงเก็งกำไรงต่อเนื่อง
  .....ทางด้าน Fund Flow กลับมามีความผันผวน ต่างชาติซื้อ / ขายสุทธิ สลับกัน แนะติดตามค่าเงินบาท ที่คาดเป็นสัญญาณหนึ่งแสดง Flow เข้า (เงินบาทแข็งค่า) / ออก (เงินบาทอ่อนค่า)
  …..ขณะที่ในระยะสั้นคาดยังได้รับปัจจัยหนุนจากการเก็งกำไรผลประกอบการ – 2Q/57 และเงินปันผล - กลาง สค. รวมถึงทิศทาง Road Mapของ คสช. ที่ชัดเจนหลังประกาศใช้รัฐธรรมนูญชั่วคราว ซึ่งยังแนะติดตามประเด็นหลังจากนี้ไป (1) ตั้งสภานิติบัญญัติแห่งชาติ - สค. (2) แต่งตั้งคณะรัฐมนตรี - กย. (3) ตั้งสภาปฏิรูป - ตค. และ (4) จัดการเลือกตั้ง -ประมาณตค. ’58 รวมถึงความคืบหน้างบประมาณปี’58 วงเงิน 2.575 ล้านล้านบาท ที่เตรียมเสนอเข้าสู่สภานิติบัญญัติแห่งชาติ (สนช.) ในวันที่ 6/8/57 โดยในจำนวนนี้ ประมาณ 450,000 ล้านบาท เป็นเงินลงทุนที่ส่วนใหญ่เน้นการจัดการระบบน้ำและงานถนน และยังมีประเด็นการปรับโครงสร้างราคาพลังงาน ที่อาจจะส่งผลกระทบหุ้นในกลุ่มโรงกลั่น และปิโตรเคมี
  …..ส่วนทางด้านประเด็นต่างประเทศ แนะติดตามผลการประชุมเฟด (เช้าพฤ ตามเวลาไทย) โดยเฉพาะการส่งสัญญาณปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย หลังวงเงิน QE หมดลงในเดือนตุลาคม นี้
  ผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐ 10 ปี +0.02 อยู่ที่ 2.49% (ระดับสูงสุด 3.77% เมื่อ กพ.’54) และดัชนีความเสี่ยง (VIX) -0.13 อยู่ที่ 12.56
  หุ้นแนะนำ : GFPT

ประเด็นที่ต้องติดตาม (29 กค. – 1 สค.’57)
  29/7/57 : สหรัฐฯ เปิดเผย (1) ราคาบ้าน - พค. (2) ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภค - กค. (3) เฟด เริ่มประชุม - วันแรก
  30/7/57 : สหรัฐฯ เปิดเผย (1) ตัวเลขจ้างงานภาคเอกชน - กค. (2) ตัวเลขประมาณการครั้งแรก GDP – 1Q/57        (3) สต็อกน้ำมัน
  (4) มติประชุมกำหนดนโยบายการเงินของเฟด
  31/7/57 : สหรัฐฯ เปิดเผย (1) ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงาน (2) ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) เขตชิคาโก - กค.
   1/8/57 : สหรัฐฯ เปิดเผย (1) รายได้ส่วนบุคคล - มิย. (2) ตัวเลขจ้างงานนอกภาคเกษตร - กค. (3) ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิต - กค. (4) ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคช่วงท้าย - กค. (5) ค่าใช้จ่ายด้านการก่อสร้าง - มิย. (6) ดัชนีภาคการผลิต - ก.ค.

นักวิเคราะห์ : จิตรลดา เลขาพันธ์ 02-684-8788